Forward trade in forex

Avanço não entregável - NDF BREAKING DOWN Avanço não entregável - NDF NDFs geralmente são executados off-shore, o que significa fora do mercado doméstico da moeda ilíquida ou não negociada que está sendo protegida. Isso ocorre porque essas transações são muitas vezes ilegais, mas tais regulamentos não podem ser aplicados fora de um mercado interno de currencys. Tais contratos também são populares quando as flutuações cambiais no mercado interno são limitadas pelo governo ou pelo banco central e não são consideradas como um reflexo do valor real da moeda ou do valor esperado no vencimento. Todos os NDFs têm uma data de fixação e uma data de liquidação. A data de fixação é a data em que a diferença entre a taxa de câmbio do mercado spot e a taxa de câmbio acordada é calculada. A data de liquidação é a data em que o pagamento da diferença é devido à parte que recebe o pagamento. A liquidação de um NDF está mais próxima da de um contrato de taxa de juro (FRA) do que de um contrato a prazo tradicional. Moedas Os maiores mercados de FDD estão no remnímbi chinês, na Rúpia da Índia, na Coreia do Sul, no novo dólar de Taiwan e no real brasileiro. São países que experimentaram grandes investimentos estrangeiros e industrialização nas últimas décadas, enquanto atrasados ​​na liberalização financeira. O maior segmento de negociação da NDF ocorre em Londres, com mercados ativos também em Cingapura e Nova York. Alguns países, incluindo a Coréia do Sul, têm mercados encaminados limitados, mas restritos, além de um mercado NDF ativo. O maior segmento de negociação de NDF é feito através do dólar americano, também há mercados ativos usando o euro, o iene japonês e, em menor escala, a libra britânica e o franco suíço. Outros mercados não entregues Além do mercado NDF, existem mercados de opções e de taxas de juros não entregues em muitos países. Estes cresceram especialmente rapidamente na Coréia do Sul, que é um dos mercados economicamente mais desenvolvidos para ainda estarem atrasados ​​na liberalização financeira. Recebendo Transações Forex Forward Atualizado: 14 de julho de 2017 às 8:48 AM Uma transação a prazo no mercado de câmbio é uma Acordo contratual para participar de uma transação de moeda em uma data que não seja a data do valor spot a uma taxa de câmbio específica. Mais uma transação no local. Uma vez que um acordo forex estabelecido em dois dias úteis (ou um para o USDCAD) geralmente é considerado um negócio spot, isso significa que as datas de valor antecipado geralmente se situarão mais de dois dias úteis a partir da data da transação. Os contratos Forward Forward do mercado geralmente são negociados no mercado externo Over-the-Counter ou OTC entre as contrapartes que elaboram os termos dos contratos entre eles, geralmente por telefone. Também conhecido como um contrato direto para a frente, um contrato a prazo ou uma cobertura a prazo, uma transação a prazo de divisas geralmente envolve a compra de uma moeda e a venda de outra, ao mesmo tempo, para entrega a uma taxa específica na mesma data (diferente do local). O mercado a prazo interbancário geralmente comercializa datas de valor padronizadas, às vezes chamadas datas diretas, como uma semana, um mês, dois meses, três meses, seis meses, nove meses e um ano a partir da data do local. Os encaminhamentos com datas de valor que não estão em conformidade com essas datas diretas às vezes são chamados de data ímpar para a frente. Eles são usados ​​por muitos clientes do banco que podem solicitar contratos a prazo com datas adaptadas às suas necessidades específicas de hedge. Os preços a prazo para datas ímpares geralmente são determinados a partir do preço das datas diretas circundantes que podem ser facilmente obtidas no mercado. A Data do Valor Aberto O valor à frente ou a data de entrega é simplesmente a data acordada para a entrega mútua das moedas especificadas em um contrato a termo. Esta data pode ser dias, meses ou mesmo anos após a data da transação. Como resultado dessa flexibilidade em datas de valor, um contrato a prazo pode ser facilmente adaptado para atender às necessidades de entrega de moeda específicas de um hedge com base em seus fluxos de caixa de moeda esperados. Além disso, como a taxa de câmbio se move entre a data da transação para a frente e seu valor tem pouco impacto, além de talvez do ponto de vista do risco de crédito. Isso ocorre porque as contrapartes já concordaram com uma taxa de câmbio para as moedas envolvidas que serão usadas quando a data de valor para a liquidação das moedas finalmente chegar. Executando uma Transação Direita Uma vez que o valor dos contratos a prazo se move mais ou menos em conjunto com a taxa spot, a execução de uma transação a prazo geralmente envolve primeiro fazer um comércio pontual no valor da moeda desejada para corrigir essa parcela mais volátil do preço a prazo. Para, então, obter a taxa de juros, as contrapartes somarão ou subestimarão a taxa local os pontos de swap forex para a data desejada de valor a prazo referente ao par de moedas em particular envolvido. Forwards e o custo de transporte Os pontos de troca do forex são determinados matematicamente pelo custo líquido envolvido no empréstimo de uma moeda e emprestar o outro durante o período coberto pelo contrato a termo. Isso geralmente é conhecido como o custo de transportar ou simplesmente o carregamento. Os pontos de troca são, portanto, baseados no número de dias entre a data do valor pontual e a data do valor dos contratos a termo, bem como sobre as taxas de depósito interbancário vigentes para a data do valor a prazo que pertencem a cada uma das duas moedas envolvidas. Em geral, o carry será positivo para vender a moeda com a taxa de juros mais elevada e será negativo para a compra da moeda com a maior taxa de juros para a frente. O custo do carry será mais ou menos neutro para pares de moedas que tenham as mesmas taxas de juros. Declaração de risco: a negociação de câmbio na margem comporta um alto nível de risco e pode não ser adequada para todos os investidores. Existe a possibilidade de perder mais do que o seu depósito inicial. O alto grau de alavancagem pode funcionar contra você, bem como para você.